2024年三季度券商“执业质量”评价：三甲两换，黑马升级
继
公布2024年三季度做市商评价之后，股转公司与北交所共同发布了102家券商在今年三季度的执业质量评价排名。与上期相比，在整体得分提升的同时，榜单十强出现了明显变动。
102家券商季度大考
刚刚过去的周末，北京证券交易所、全国股转公司根据《北京证券交易所全国中小企业股份转让系统证券公司执业质量评价细则》，对114家证券公司（合并后为102家）在2024年第三季度的执业质量情况进行了季度评价，并公布了最新排名。
数据显示，102家券商平均分值为109.64，较今年第一、第二季度均有提升；分值中位数为107.21，55家券商集中在105-110分段。
三甲之二变动
中信建投、民生证券和广发证券位列本期三甲；TOP10中还有招商证券、开源证券、国金证券、银河证券、国泰君安、东吴证券和华泰证券。与今年二季度相比，三甲中有两家变动。
2024年三季度券商综合评价TOP20，券业行家制图
中信建投蝉联榜首
中信建投蝉联榜首，分值为140.82，环比有所回落。各类业务均有加分，尤其是北交所保荐业务、北交所发行并购业务和经纪业务表现突出；北交所发行并购业务出现了扣分项。
2024年上半年，中信建投完成新三板挂牌企业定向发行5家，募集资金5.82亿元。截至上半年末，在审32家项目中有北交所项目8家，持续督导新三板创新层企业59家。
民生证券跃进第二
民生证券环比上升24位，以140.04分居于榜眼。从得分情况来看，其北交所保荐业务，北交所发行并购业务分值均为行业第一，并且未有合规质量扣分事项。
与2023年报相比，民生证券2024年中报新增提及在北交所和新三板的业务进展。表示持续加大对科创板、创业板、北交所等IPO企业覆盖力度，“新的利润增长点正在不断形成”。
广发证券历史最高
广发证券取得自2020年首次披露以来的最高位次，以139.48分位列第三。 其北交所保荐、北交所发行并购和经纪业务表现不错，并且没有扣分事项。
2024年上半年，广发证券完成新三板挂牌3单；截至报告期末，为47家新三板企业提供做市服务。今年三季度，广发证券新三板做市商评价排名升至第6，减免比例提升至70%。
多家头部位次下滑
TOP10中出现的券商，还有招商证券（134.24）、开源证券（123.95）、国金证券（122.42）、银河证券（121.69）、国泰君安（120.46）、东吴证券（119.67）和华泰证券（119.16）。
上期排名前五的海通证券和申万宏源分别降至第11、第18位；东方财富下调5位；中信证券上期排名第8，本期仅列第24位。
此外，恒泰证券在今年二季度位列第36位；本期因合规质量被扣7分，排名倒数第一。
专业质量比拼
除大和证券、瑞银证券、野村东方、渣打证券四家外资背景券商外，98家入榜券商在专业质量方面有加分。
总体来看，加分较多的券商整体排名相对靠前，包括：中信建投（48.82）、民生证券（40.04）、广发证券（39.48）、招商证券（36.24）、开源证券（29.95）、国泰君安（24.46）等。
2024年三季度专业质量得分TOP50，券业行家制图
在北交所保荐业务方面，中信建投、民生证券、广发证券和招商证券均获得16分，其余券商未有表现。
北交所发行并购业务方面，民生证券拿下全场最高10.52分；中信建投、广发证券和招商证券分别为8.23、8.03和6.73分，第一创业取得4分。
北交所做市业务，国金证券再创佳绩，取得4.63分；中信证券和国投证券分别为3.8和3.44分。
在股转公司推荐挂牌业务方面，国泰君安实力强劲，独得10分；东吴证券和国金证券均为7.55分；其次是中信建投（6.33）和民生证券（6.12）。
股转发行并购业务分值不高，中信建投和开源证券分别获得4分和3.04分；首创证券和天风证券分别为1.41分和1.36分。
股转持续督导业务，开源证券（4.95）和申万宏源（4.4）相对较高；东吴证券（3.41）、国融证券（3.3）、中泰证券（3.29）和长江证券（3.18）分值较为接近。
股转做市业务，东北证券（3.27）和上海证券（3.11）表现最好；其次是国元证券（2.86）、开源证券（2.57）和海通证券（2.43）。以上券商在今年三季度均获得不同程度的新三板做市商手续费减免。
在经纪业务方面，东方财富证券为15.55分，华泰证券次之，为11.97分；表现良好的券商还有银河证券（9.58）、国信证券（9.28）、中信建投（8.92）、平安证券（8.8）、广发证券（8.46）、国泰君安（8.32）和东亚前海证券（8.08）。
与券商实力相应，研究业务呈现明显分化：开源证券独得10分；其次是东吴证券（5.25）、银河证券（3.86）、申万宏源（2.82）和方正证券（2.6）。
申万宏源扣分居首
扣分项来看，本期23家券商涉及合规质量问题，平均被扣4.22分。
2024年三季度券商合规质量扣分，券业行家制图
扣分较多的券商中，申万宏源被扣10分，排名下降13位；扣分项来自北交所保荐、股转推荐挂牌和持续督导业务。
中信建投和中信证券均被扣8分，分别来自北交所发行并购和北交所保荐业务。恒泰证券因股转推荐挂牌和股转持续督导业务分别被扣4分和3分。浙商证券因北交所保荐业务和股转持续督导业务分别被扣2分和4分。国投证券因北交所保荐业务被扣4分，股转推荐挂牌业务被扣2分。
59家券商在今年一至三季度均没有扣分事项。其中，民生证券、广发证券和银河证券本期位列前十；海通证券、东方财富、中泰证券、中金公司和方正证券入围TOP20。可见，在北交所和新三板执业注重合规质量，为这些券商带来了良好的口碑，提升了行业声誉。
作为投行业务的重要一环，北交所和新三板执业质量评价，不仅是衡量券商业务能力和合规水平的重要标准，也是推动行业健康发展的重要动力。未来，随着市场的不断变化和监管要求的不断提高，券商需要不断加强自身建设，提升业务能力和合规水平，以应对各种挑战和机遇。同时，监管机构也需要不断完善评价机制和监管政策，为券商提供更加公平、透明、高效的执业环境。
（转自：伟海精英）